ПАО «Озон Фармацевтика», один из лидеров фармацевтического рынка России, объявила о планах провести IPO с листингом на Московской бирже в октябре 2024 года. В рамках размещения будут предложены новые акции, а вырученные средства пойдут на развитие компании и снижение долгов.

Компания организует механизм стабилизации акций в течение 30 дней после начала торгов, а акции будут доступны как российским квалифицированным, так и неквалифицированным инвесторам. Заявки можно подавать через российских брокеров.

Павел Алексенко, основатель компании, отметил стабильный рост фармацевтической отрасли в России и выделил преимущества своей компании: широкий портфель лекарств, диверсифицированные каналы продаж и повышенную рентабельность. Он также подчеркнул важность профессионального совета директоров и намерение продолжать выплату дивидендов.

Для получения дополнительной информации о размещении можно обращаться на официальный сайт компании и портал ЦРКИ «Интерфакс».

Производственные активы

• Заводы в Самарской области (Жигулевск и Тольятти):
• «Озон» и «Озон Фарм»: два завода с 16 участками, занимающимися химическим синтезом.
• «Озон Медика»: на стадии строительства, фокус на онкологические и аутоиммунные заболевания.
• «Мабскейл»: действующая площадка для биосимиляров.

Финансовые результаты 1П 2024

• Выручка: 12,6 млрд руб. (на 63% больше, чем 1П 2023).
• Продано: 149 млн упаковок (на 16% больше).
• Средняя стоимость упаковки: 84 рубля (на 40% выше).

Структура выручки

• МНН препараты: 83,5% выручки.
• 53% — розничный рынок
• 24% — тендерный рынок
•  7% — онкологический рынок
• Брендированные дженерики: 16%.

Регистрация и продукция

Регистрационные удостоверения: 508 (на 4% больше).
Гибкость: возможность адаптации под рыночные изменения за счёт широкой номенклатуры — 744 товарные позиции.

«Озон Фармацевтика» активно развивает портфель и увеличивает своё присутствие на рынке, адаптируясь к спросу и вводя новые молекулы.
Компания активно развивает свой портфель биотехнологических препаратов, сосредоточив внимание на проекте «Мабскейл». В данный момент в разработке находятся 28 молекул, из которых 6 уже на клинических стадиях, а 5 — на доклинических. Первая волна продаж ожидается в 2027 году.

Одним из ключевых преимуществ компании является наличие собственных контрольных и микробиологических лабораторий, что значительно снижает риски сбоев в производстве и гарантирует нулевые отказы на рынке. Высокие стандарты контроля качества обеспечивают надежность продукции.

Компания также развивает эффективную дистрибуцию и омниканальную систему продаж, охватывающую более 80% аптек в стране. Это позволяет обеспечивать доступные цены и достойное сотрудничество с партнерами. Глубокая диверсификация портфеля и гибкие производственные возможности способствуют росту.

С 2023 года компания значительно увеличила объем производства, повысив его до 650 млн упаковок в год, что открывает новые горизонты для развития и выхода на рынок с инновационными препаратами. 

Финансовые результаты подтверждают стабильный рост

Среднегодовой темп увеличения выручки составил 6%, а EBITDA — 8% за 2021-2023 годы. Дивиденды также демонстрируют положительную динамику, увеличившись на 23% в 2023 году. 

Стратегия дальнейшего роста включает расширение продуктового ассортимента, углубление присутствия в аптеках и увеличение доли государственных заказов. Таким образом, компания уверенно движется к укреплению своих позиций на рынке дженериков. Широкий портфель товаров позволяет нашей Группе эффективно закрывать потребности аптечных сетей в «едином окне». Такая диверсификация не только снижает риски, но и укрепляет позиции в розничных продажах.

Рост рынка и инвестиционная привлекательность

По данным Альфа Ресерч, российский фармацевтический рынок вырос до 2,2 трлн руб. в 2023 году с CAGR 13% с 2019 года. Дженерики особенно выделяются — темпы роста их продаж составляют 29%. Ожидается, что к 2030 году рынок достигнет 4,9 трлн руб. с дженериками на уровне 56% от общего объема.

Факторы роста

Увеличение расходов на здравоохранение
Улучшение диагностики 
Старение населения 
Рост заболеваемости 
Проникновение аптек в регионы 

Преимущества российских дженериков

Более доступные цены по сравнению с иностранными аналогами 
Заканчивающиеся патенты на оригинальные препараты 
Импортозамещение и растущее доверие к российским производителям 🇷🇺
Государственные программы поддержки 

Эффективная бизнес-модель

• Мы имеем один из самых больших портфелей в России с 508 препаратами на конец 1П 2024 года. Группа лидирует по количеству регистрационных удостоверений с 190 полученными с 2018 по 2023 год.
• 
  
• На данный момент в разработке находятся 244 препарата, из которых 190 на стадии НИОКР и 54 – клинические испытания. Это стратегическое преимущество усиливает наш статус как лидера в российском фармацевтическом сегменте.
• 
  
• Компания активно развивает биотехнологические направления, особенно в области производства моноклональных антител и онкологических препаратов. 🎯 Планируется улучшение коммуникаций и маркетинга за счёт стратегического партнерства с медицинскими и фармацевтическими сообществами, а также увеличение доли госконтрактов. 
• 
  
• В 2024 году ожидается рост выручки на 28-32% при высокой маржинальности благодаря новым производственным мощностям и запускам препаратов. Упор будет сделан на улучшение ассортимента в аптечных сетях и развитие цепочек поставок. 
• 
  
• Компания поддерживает высокие стандарты корпоративного управления с советом директоров, включающим независимых членов, и опытной командой, насчитывающей более 2,5 тыс. специалистов, из которых значительная часть занята в R&D и контроле качества.
• 
  
• По финансовым показателям за первое полугодие 2024 года выручка выросла на 62,7%, EBITDA — в 2,7 раза, а чистая прибыль увеличилась в 4,4 раза. Чистый долг на уровне 8 млрд руб. с соотношением чистый долг / EBITDA 0,8x указывает на стабильную финансовую позицию.